Tranzacționare la vedere, cu efect de levier și futures în criptografie: Un ghid cuprinzător al tipurilor, beneficiilor și riscurilor

Ați auzit că tranzacționarea criptografică poate fi destul de profitabilă pentru unii, dar există diferite tipuri de tranzacționare. Spot, leverage și futures trading oferă modalități distincte de tranzacționare pe piața cripto. Veți dori să înțelegeți beneficiile și riscurile fiecărei metode pentru a lua decizii în cunoștință de cauză.

Spot trading vă permite să dețineți efectiv activele, în timp ce leverage trading vă amplifică poziția de tranzacționare – și eventualele profituri sau pierderi. Negocierea futures, între timp, vă permite să speculați și să vă acoperiți, dar aveți nevoie de o înțelegere mai profundă a pieței.

Când vă gândiți la strategia dvs. de tranzacționare, va trebui să cântăriți avantajele și riscurile fiecărei abordări. Dar care este metoda potrivită pentru dvs. și care sunt consecințele unei alegeri greșite? Acest articol vă va ajuta să răspundeți la această întrebare.

Concluzii esențiale

• Spot trading-ul implică cumpărarea sau vânzarea de criptomonede la prețul curent al pieței. Dețineți cu adevărat activul, iar lichiditatea este de obicei ridicată.
• Leverage trading amplifică potențialele câștiguri și pierderi prin intermediul fondurilor împrumutate. Aceasta necesită abilități puternice de gestionare a riscurilor și o analiză atentă a pieței.
• Negocierea la termen vă permite să speculați prețurile viitoare ale criptomonedelor fără a deține activele. Este bun pentru acoperirea riscurilor.
• Deținerea directă a activelor și controlul asupra prețurilor sunt avantajele cheie ale tranzacționării spot, în timp ce tranzacționarea cu efect de levier oferă profituri sporite și necesită mai puțin capital.
• Trebuie să înțelegeți riscurile, cum ar fi volatilitatea pieței și riscurile de lichiditate, pentru a avea succes la orice tip de tranzacționare, fie că este vorba de spot, leverage sau futures.

Înțelegerea tranzacționării la vedere

În crypto, spot tradingeste un concept fundamental de înțeles.

Spot trading presupune cumpărarea sau vânzarea de criptomonede la prețul actual al pieței, cu decontare imediată și fără întârzieri în tranzacție.

Înțelegerea mecanismelor, beneficiilor și riscurilor tranzacționării spot vă va ajuta să stabiliți dacă este strategia potrivită pentru dumneavoastră.

Ce este tranzacționarea spot?

Funcția principală a tranzacționării spot este de a permite cumpărarea sau vânzarea imediată de criptomonede la prețul de piață curent, (cunoscut și sub denumirea de preț spot).

Când faceți spot trading, în esență cumpărați sau vindeți o criptomonedă la prețul pe care piața îl consideră în prezent. De obicei, acest lucru se face prin intermediul unor burse de criptografie precum Coinbase sau Kraken.

Tranzacționarea spot este, de obicei, mai ușor de înțeles, în comparație cu tranzacționarea cu efect de levier sau tranzacționarea futures. Acest tip de tranzacționare este decontat imediat, ceea ce înseamnă că tranzacția este finalizată în timp real.

Lichiditatea pieței joacă un rol esențial în tranzacționarea spot, deoarece determină cât de ușor sau greu este să cumperi sau să vinzi o anumită criptomonedă. O lichiditate ridicată a piețeiasigură că puteți executa tranzacții rapid și la prețuri corecte.

Avantajele tranzacționării la vedere

• Negocierea la vedere înseamnă că dețineți direct activul, ceea ce vă oferă control deplin pentru a transfera, utiliza sau stoca activele după cum doriți.
• Lichiditatea ridicată în criptomonedele majore, precum Bitcoin și Ethereum, permite executarea rapidă a tranzacțiilor fără un impact major asupra prețului.
• Puteți stabili propriile prețuri, oferind un control mai mare asupra rezultatelor tranzacțiilor.
• Spot trading-ul evită efectul de levier, deci există mai puțin risc de pierderi uriașe rapide.
• Este versatil atât pentru construirea portofoliului pe termen lung, cât și pentru tranzacțiile pe termen scurt, deoarece puteți răspunde profitabil fluctuațiilor pieței.

Riscurile tranzacționării la vedere

• Volatilitatea pieței poate provoca fluctuații rapide ale prețurilor, ducând la pierderi potențiale dacă pozițiile nu sunt gestionate cu atenție.
• Riscurile de lichiditate ale criptomonedelor mici pot face dificilă cumpărarea sau vânzarea rapidă.
• Hack-urile bursiere, schimbările de reglementare și breșele de securitate prezintă riscuri suplimentare care ar putea compromite activele.

Pentru cine este cea mai bună tranzacționare spot?

Investitorii cu o înțelegere solidă a analizei piețeicare nu doresc să își asume riscuri suplimentare sunt candidații ideali pentru tranzacționarea spot.

Ești confortabil cu posibilitatea de a pierde o parte sau toată investiția, dar cel puțin nu rapid, și ești capabil să iei decizii bazate pe tendințele și analiza pieței.

Acesta include traderi cu experiență, investitori instituționali și persoane fizice sofisticate care doresc să capitalizeze pe fluctuațiile pieței.

De asemenea, sunteți dispus să investiți timp și efort în monitorizarea piețelor, analizarea datelor și ajustarea strategiilor, după cum este necesar.

Dacă vă potriviți acestui profil, tranzacționarea spot vă poate oferi o modalitate flexibilă și eficientă de a tranzacționa criptomonede și de a avea randamente bune.

Înțelegerea tranzacționării cu efect de levier

Vom trece la tranzacționarea cu efect de levier, un tip de tranzacționare care vă permite să controlați poziții mari cu o sumă relativ mică de capital.

Leverage trading are anumite avantaje care pot fi foarte puternice, precum creșterea câștigurilor potențiale. Pe de altă parte, acest lucru vine cu unele riscuri inerente, cum ar fi creșterea potențialelor pierderi.

După ce înțelegeți mecanismele și implicațiile tranzacționării cu efect de levier, vă va ajuta să determinați dacă este o strategie potrivită pentru obiectivele dvs. de tranzacționare și toleranța la risc.

Ce este efectul de levier în crypto trading?

Negocierea cu efect de levier este un instrument puternic care poate amplifica atât câștigurile, cât și pierderile potențiale.

Cu tranzacționarea cu efect de levier, în esență împrumutați capital de la un creditor sau broker pentru a crește dimensiunea tranzacțiilor dvs. Acest lucru vă permite să controlați poziții mai mari cu o cantitate mai mică de capital propriu.

Mecanismele de levier, precum conturile de marjă sau contractele futures, vă permit să profitați de acest capital împrumutat. Pe piețele criptomonedelor, efectul de levier poate varia de la 2x la 100x sau mai mult, în funcție de bursă și de instrumentul de tranzacționare specific.

Dacă acest lucru pare prea tehnic, să ne uităm la un exemplu.

Să spunem că prețul unui ETH este de 3.000 de dolari, iar tu cumperi ETH în valoare de 100 de dolari și să spunem că nu folosești efectul de levier (adică efectul de levier este de 1x). Dacă prețul ETH crește de la 2.000 $ la 2.100 $, aceasta este o creștere de 5%. Astfel, cei 100 de dolari de ETH ai tăi devin 105 dolari.

Acum, să presupunem același scenariu, dar cu o diferență esențială. În loc să nu utilizați efectul de levier, acum utilizați un efect de levier de 5x. Dintr-o dată, când prețul ETH crește de la 2.000 $ la 2.100 $, cei 100 $ ai tăi nu devin 105 $. În schimb, devin $125.

Acest lucru s-a întâmplat deoarece ați folosit o pârghie de 5x, iar toate profiturile (și pierderile) potențiale sunt înmulțite cu 5. Astfel, cu o creștere de 5% și atunci când ați folosit o pârghie de 5x, ați obținut de fapt un profit de 25%.

Ce s-ar întâmpla dacă prețul ETH ar scădea? Ei bine, același lucru, dar în sens invers. Să spunem că prețul ETH scade de la 2.000 de dolari la 1.800 de dolari, ceea ce reprezintă o scădere de 10%. Acum, în loc să pierzi 10%, pierzi 50%. Ca rezultat, cei 100$ ai tăi devin 50$.

Dacă acest lucru pare riscant, este pentru că este. Tranzacționarea cu efect de levier poate fi extrem de profitabilă, dar poate fi, de asemenea, foarte dură dacă ajungeți să luați o decizie greșită. Cu cât efectul de levier este mai mare, cu atât tranzacția dvs. este mai riscantă.

Avantajele tranzacționării cu efect de levier

• Negocierea cu efect de levier permite amplificarea câștigurilor prin utilizarea capitalului împrumutat. Aceasta mărește dimensiunea poziției pentru profituri potențial mai mari.
• Este deosebit de eficient pe o piață în creștere, deoarece puteți maximiza randamentele pe măsură ce prețurile cresc.
• Dacă includeți stabilirea de Stop Loss și ajustarea corectă a ratelor de îndatorare, puteți reduce riscurile.
• Cu strategii bine planificate, tranzacționarea cu efect de levier vă poate crește semnificativ randamentele pe tendințele pieței.

Riscurile tranzacționării cu efect de levier

• Leverage trading poate duce la pierderi semnificative, deoarece fondurile împrumutate amplifică atât câștigurile, cât și potențialele scăderi.
• Modificările de reglementare pot afecta lichiditatea și volatilitatea pieței, ceea ce poate complica tranzacțiile cu efect de levier.
• Solicitările de marjă pot necesita depozite suplimentare sau vânzări forțate de active. Acest lucru adaugă risc dacă piețele evoluează nefavorabil.
• Gestionarea eficientă a riscurilor este esențială, deoarece pierderile pot fi mai mari decât investiția inițială fără o planificare atentă și o monitorizare a pieței.

Pentru cine este mai bună tranzacționarea cu efect de levier?

Tranzacționarea cu efect de levier este excelentă pentru comercianții cu toleranță ridicată la risc și experiență solidă pe piață. Se potrivește celor care prioritizează potențialele randamente ridicate în detrimentul păstrării capitalului și pot monitoriza activ tranzacțiile pentru a răspunde la schimbările de pe piață.

Această strategie este cea mai bună pentru investitorii cu bune tehnici de gestionare a riscurilor, deoarece vor trebui să gestioneze apelurile în marjă și să atenueze potențialul de amplificare a pierderilor. Este, de asemenea, o alegere bună pentru traderii care doresc să capitalizeze mișcările de preț pe termen scurt pe piețele cu ritm rapid și volatilitate ridicată.

Un alt lucru important este să aveți un bun control asupra emoțiilor. Tranzacționarea cripto este riscantă în mod implicit din cauza volatilității, dar acest lucru crește și mai mult atunci când se utilizează efectul de levier. În aceste situații, trebuie să fii capabil să ți păstrezi calmul și să iei decizii raționale, nu emoționale.

Înțelegerea tranzacționării futures

Negocierea futures vă permite să speculați prețul viitor al criptomonedelor. Prin tranzacționarea futures, puteți obține expunere la potențiale mișcări de preț fără a deține efectiv activele subiacente.

Acesta poate fi un instrument util pentru acoperire sau speculație. În această secțiune, veți afla detaliile tranzacționării futures, inclusiv dezavantajele și riscurile, pentru a vă ajuta să stabiliți dacă este o strategie potrivită pentru dumneavoastră.

Ce este tranzacționarea viitoare în criptografie?

Negocierea futures este un tip de instrument financiar care vă permite să speculați (unii ar spune „pariați”) pe valoarea viitoare a criptomonedelor.

Cu tranzacționarea futures, încheiați în esență un contract pentru a cumpăra sau a vinde o criptomonedă la un preț predeterminat la o anumită dată.

Acest lucru poate fi util pentru cei care doresc să profite de mișcările prețurilor de pe piața criptomonedelor fără a deține direct activul.

În tranzacționarea futures, luați una dintre cele două poziții principale: lung sau scurt.

• Plecarea longînseamnă că credeți că prețul activului va crește până la expirarea contractului. Dacă predicția dvs. este corectă, profitați de creștere.
• Scurtarea înseamnă că vă așteptați ca prețul activului să scadă. Sunteți de acord să vindeți activul la prețul contractual, profitând potențial dacă prețul scade într-adevăr.

Încă o dată, să ne uităm la un exemplu.

Imaginați-vă că vă așteptați ca prețul ETH să crească de la 3.000 la 3.500 de dolari în următoarea lună. Încheiați un contract futures pentru a cumpăra ETH la 3.000 de dolari. Practic, „promiteți” să cumpărați ETH la 3.000 de dolari.

Dacă prețul de piață al ETH crește într-adevăr la 3.500 de dolari până la expirarea contractului, veți profita de diferența de preț de 500 de dolari per ETH (minus orice comisioane). Cu toate acestea, dacă prețul ETH scade la 2 500 de dolari, veți suferi o pierdere de 500 de dolari per ETH. Atât profitul, cât și pierderea ar fi amplificate dacă utilizați efectul de levier.

De ce ați face acest lucru în loc să cumpărați pur și simplu ETH direct prin tranzacționare spot și apoi să profitați de creșterea prețului? Există două motive comune:

1. Unii oameni nu doresc să dețină activul, în acest exemplu ETH. Poate că nu vor să se ocupe de utilizarea lanțului potrivit și de toate micile detalii ale acestuia. Poate că este din motive fiscale. Oricare ar fi motivul, preferă să profite de modificările de preț fără a deține activul.
2. Dacă credeți că prețul ETH va scădea, dar nu dețineți niciun ETH în prezent, tranzacționarea futures este o modalitate convenabilă de a profita dacă predicția dumneavoastră privind prețul se dovedește a fi corectă.

Avantajele tranzacționării futures

• Negocierea futures poate acoperi împotriva pierderilor dintr-un portofoliu. Este o modalitate de a reduce riscul general.
• Permite comercianților să speculeze pe mișcările prețurilor, creând un potențial de câștiguri amplificate.
• Nu dețineți activul suport, ceea ce este exact ceea ce preferă unii comercianți.
• Negocierea futures facilitează răspunsul rapid la fluctuații și ajustarea pozițiilor pentru profit maxim.

Riscurile tranzacționării futures

• Negocierea futures implică volatilitatea pieței, unde schimbările bruște de preț pot transforma profiturile în pierderi semnificative.
• Negocierea la termen poate fi complexă și tehnică și nu este la fel de clară ca tranzacționarea la vedere.
• Fluctuațiile prețurilor activelor suport, influențate de factori economici și de piață, sporesc riscul.
• Nu dețineți activul suport, ceea ce, deși poate fi un lucru bun, poate fi și un dezavantaj. De asemenea, de obicei nu este bun pentru tranzacționarea pe termen lung sau hodling.

Pentru cine este mai bună tranzacționarea futures?

Pentru comercianții care doresc să profite de fluctuațiile pieței și să-și maximizeze potențialele randamente, tranzacționarea futures poate fi o opțiune viabilă.

Aveți nevoie de o înțelegere solidă a piețelor, precum și de capacitatea de a analiza tendințele pieței și de a lua rapid decizii informate.

Negocierea futures este cea mai bună pentru cei care au o toleranță ridicată la riscși o sumă semnificativă de capital de investit. De asemenea, este excelent dacă nu doriți de fapt să dețineți nicio criptomonedă, doriți doar să profitați de pe urma modificărilor de preț.

În general, ar trebui să aveți experiență în tranzacționarea futures, deoarece acest lucru vă va ajuta să faceți față complexității contractelor futures și apelurilor în marjă.

Dacă sunteți nou în domeniul tranzacționării, este probabil mai bine să începeți cu tranzacționarea la vedere sau tranzacționarea cu efect de levier înainte de a trece la contractele futures.

Cu toate acestea, dacă sunteți un trader experimentat care dorește diversificarea portofoliuluiși creșterea potențialului de randament, tranzacționarea futures poate fi o opțiune atractivă.

Comparație între tranzacționarea spot, efectul de levier și tranzacționarea futures

Factor	Spot Trading	Leverage Trading	Futures Trading
Asset ownership	Deținerea directă a criptomonedei, care poate fi deținută sau utilizată după cum se dorește	Fără proprietate directă, fiind utilizate fonduri împrumutate	Fără proprietate, doar contracte bazate pe prețul activelor
Nivel de risc	Risc redus, deoarece nu sunt implicate împrumuturi sau efect de levier	Risc mai ridicat din cauza amplificării pierderilor cu fonduri împrumutate	Risc ridicat, în special în cazul contractelor cu efect de levier și al volatilității pieței
Câștiguri potențiale	Câștigurile sunt limitate la creșterea prețului activelor	Gasuri potențiale amplificate datorită efectului de levier	Câștiguri potențiale ridicate din speculații fără a deține activul
Cerințe de capital	Necesită suma totală pentru fiecare activ achiziționat	Necesită mai puțin capital inițial, deoarece efectul de levier crește dimensiunea poziției	Capital inițial redus, efectul de levier este adesea aplicat contractelor
Cunoștințe de piață necesare	Înțelegere intermediară a piețelor	Cunoștințe solide de piață și gestionare a riscurilor necesare	Înțelegere avansată a piețelor, tendințelor și dinamicii futures
Caz de utilizare ideal	Deținere pe termen lung sau cumpărare/vânzare directă	Trading pe termen scurt cu accent pe maximizarea câștigurilor	Speculație pe termen scurt sau acoperire împotriva scăderii prețurilor
Impactul fluctuațiilor pieței	Fluctuațiile prețurilor au un impact direct asupra valorii activelor	Efecte amplificate ale modificărilor pieței asupra profitului și pierderii	Mai sensibil la mișcările prețurilor, potențial ridicat atât pentru câștiguri, cât și pentru pierderi

Linia de jos

Acum (sperăm) aveți o înțelegere solidă a spotului, a efectului de levier și a tranzacționării futures pe piața cripto. Fiecare tip oferă beneficii și riscuri distincte și trebuie să înțelegeți în ce vă angajați, indiferent de tipul de tranzacționare pe care îl faceți.

Recunoscându-vă toleranța la risc, cunoștințele despre piață și obiectivele financiare, puteți alege metoda de tranzacționare care vă convine cel mai bine. Desigur, puteți alege întotdeauna mai mult de una.

Oricare ar fi alegerea dvs., gestionarea eficientă a riscuriloreste extrem de importantă pentru a face față volatilității pieței cripto și pentru a-i debloca potențialul de creștere și randament.