Robinhood jutalékmentes kereskedései mozgalmat indítottak el. Most a Robinhoodon történő kriptokereskedés forró téma minden pénzügyi fórumon, címlapon és csoportos csevegésben. Ez az az alkalmazás, amely a legtöbb embernek eszébe jut, ha valaki a telefonról történő befektetést említi.
A felhasználók szeretik a letisztult kezelőfelületet, az azonnali hozzáférést a részvényekhez és kriptókhoz, valamint azt a lehetőséget, hogy nagyon kevés pénzzel töredékrészvényeket vásárolhatnak..
De van egy másik oldala is. A kritikusok a Robinhood korlátozott kutatási eszközeit és bevételi forrásait emlegetik, amelyek a nagy kereskedési volument jutalmazzák, nem feltétlenül jobb eredményeket biztosítanak az Ön számára. És ha nem figyelsz, könnyen elkerülheted a szemed elől a díjakat. Ezek olyan dolgok, mint a számlaátutalások vagy a margin kamatok.
Ebben az áttekintésben lebontjuk a hype-ot, feltárjuk a valódi kompromisszumokat, és leleplezzük, mi történik a Robinhood fényes-zöld függönye mögött. Megtudhatja, hol nagyszerű a Robinhood, hol vágja a sarokpontokat, és mit nem fog találni a marketingben.
Mi a nagyszerű a Robinhoodban
A Robinhood nem csak a kereskedési díjakat söpörte be. Megváltoztatta az egész befektetési forgatókönyvet egy új generáció számára:
- A jutalékok nélküli kereskedés megnyitása
- Az ügyes mobileszközök bevezetése
- Mindenki zsebpénzzel kezdhet
Mindezek a lépések a Robinhoodot tették azzá a márkává, amely a legtöbb fiatal befektetőnek eszébe jut, amikor a tőzsdei kereskedést elképzeli.
Jutalékmentes kereskedés és hozzáférhetőség
A Robinhood előtt 6-10 dolláros jutalék fizetése csak egy részvény megvásárlásáért az iparági norma volt. Ez a díj az új befektetőket sújtotta a legjobban. A Robinhood lebontotta ezt a falat. Nincs kereskedési díj. Nincs minimális egyenleg. Bárki, akinek okostelefonja van, vásárolhatott egyetlen részvényt vagy akár annak töredékét is.
- A töredékrészvények azt jelentik, hogy nem kell gazdagnak lenned ahhoz, hogy nagynevű részvényeket vásárolj. Vásároljon 5 dollár értékben Teslát, ne 700 dollárt egy teljes részvényért.
- Az alkalmazással a részvények, ETF-ek, opciók és még a Robinhoodon történő kriptovásárlás is olyan megközelíthető érzetet kelt, mint a pizzabiztosítás. Néhány érintéssel elkezdheti a kriptokereskedelmet a Robinhoodon anélkül, hogy ismernie kellene a kriptotőzsdék minden csínját-bínját.
- Iparágszerte érvényesülő hatás:A Robinhood lépését követő egy éven belül minden nagyobb amerikai bróker csökkentette a jutalékokat. Ez egyik napról a másikra megváltoztatja az iparágat. A bevett cégeknek fel kellett zárkózniuk, vagy el kellett veszíteniük a fiatalabb ügyfeleket.
A Robinhood milliók számára tette elérhetővé a befektetést, akik másképp soha nem próbálkoztak volna.
Használati élmény és gamifikáció
Aobinhood telefonra készült. A felület gyorsan fut, letisztultnak tűnik, és soha nem árasztja el felesleges adatokkal. De mi ragadta meg igazán a felhasználókat? A játékosított elemek, amelyek elősegítik az elköteleződést.
- Animált konfetti robban az első kereskedés után? Ellenőrizd.
- Instant számla jóváhagyások, néha perceken belül.
- Színes, könnyen használható grafika, amely inkább hasonlít egy közösségi alkalmazáshoz, mint egy banki platformhoz.
- Az opciós kereskedési folyamat annyira leegyszerűsített, hogy még a kezdők is beleugranak.
A Robinhood értesítéseket, jutalmakat és vizuális jeleket használ, hogy a felhasználók visszatérjenek. Néhányan szeretik a dopaminütést. A kritikusok szerint ez ösztönzi az impulzív kereskedést. Akárhogy is, a felhasználói élmény megtöri az „unalmas Wall Street” formáját.
Gyors számlanyitás és azonnali befizetések
A hagyományos brókercégeknél gyakran napokat kell várni a jóváhagyásra. A Robinhood szinte nullára rövidítette az onboardingot.
- A regisztráció:A legtöbb felhasználó kevesebb mint 10 perc alatt tud számlát nyitni és hitelesítést kapni.
- Sürgős befizetések: Kezdjen kereskedni akár 1000 dollárral, mielőtt még a banki átutalás kiegyenlítődne.
- A Robinhood Gold felhasználók számára az azonnali hozzáférés magasabbra ugrik, és utat enged a nagyobb és gyorsabb mozgásoknak.
Ez a sebesség megszünteti a régi fájdalmas pontokat. Elfelejtette feltölteni a számláját a nagy tőzsdei bevezetéshez? A Robinhooddal egy gyors érintéssel elhelyezheti a kereskedést.
Ezek a lépéseknek köszönhetően a Robinhood kevésbé tűnik pénzügyi házi feladatnak, inkább egy modern, hétköznapi emberek számára készült alkalmazásnak. Ez a titkos mártás áll a népszerűsége mögött az első befektetők és a digitális bennszülöttek körében.
A Robinhood rejtett költségei és kockázatai
A Robinhood az egyszerűséggel és az „ingyenes” kereskedéssel adja el magát. Ez az üzenet a befektetők egy új hullámát vonzotta.
De a fényes felület és a nulla jutalékos szalagcímek mögött valódi költségek és kockázatok rejtőznek, amelyeket a legtöbb felhasználó sosem lát. Amikor kriptókról van szó, sok felhasználó nem veszi észre, hogy a Robinhood kriptodíjai rejtett spreadeket is tartalmazhatnak.
Itt van, mi történik valójában, amikor a „Vásárlás” gombra kattintasz (és miért kerülhet csendben többe, mint gondolnád)..
Fizetés a megbízásáramlásért: Amit a felhasználók nem látnak
A Robinhood jutalékmentes kereskedései valójában nem ingyenesek. Ezeket egy kevéssé ismert gyakorlat, a Payment for Order Flow (PFOF) finanszírozza. Íme a részletek:
- Hogyan működik: Amikor Ön kereskedik, a Robinhood a megbízását a nagy market makerekhez (gondoljon a Citadelre vagy a Virtura) irányítja ahelyett, hogy egyenesen a tőzsdére küldené. Cserébe ezek az árjegyzők díjat fizetnek a Robinhoodnak.
- Miért fontos: Ez a beállítás rejtett ösztönzőt hozhat létre. A Robinhood a saját bevételeit akarja maximalizálni. Ez azt jelenti, hogy a megbízásokat oda küldi, ahol azokkapják a legtöbb pénzt, nem feltétlenül oda, ahol a legjobb üzletet kapod.
- Átláthatósági problémák:A Robinhood PFOF-ra való támaszkodása szabályozási problémákat és még pereket is okozott. Miért? A felhasználóknak nem mindig mondták el, hogyan működtek ezek a színfalak mögötti kifizetések.
- A kockázat az Ön számára: Előfordul, hogy a kereskedését valamivel rosszabb áron teljesítik, mint egy „legjobb végrehajtás” brókernél. Ha sokat kereskedik, ez összeadódhat.
Ha valaha is elgondolkodott azon, hogy a jutalékmentes brókerek hogyan maradnak életben, a PFOF a válasz..
Gyengébb kereskedésvégrehajtás és fogyasztói veszteségek
A PFOF közvetlenül az asztalon hagyott dollárokat jelenti a rendszeres felhasználók számára.
- A Robinhood felhasználók gyakran kedvezőtlenebb árakat kapnak, mint a nagyobb, hagyományosabb brókereknél.
- A számok, amelyeket tudnia kell: Más vezető brókereknél az opciós ügyletek árfolyam-javulási potenciáljának akár 52%-át is megkaphatják. A Robinhood körülbelül 7%-ot ér el. Ez nem alma az almához, inkább alma a rohadt almához.
- A Robinhood kevésbé használja az árjavító aukciókat, mint a versenytársai. Ezek az aukciók több vevő egymás elleni versenyeztetésével csökkenthetik az Ön által fizetett árat (vagy növelhetik az eladási árat).
TL;DR: A kevesebb árjavítás azt jelenti, hogy valójában többet fizet a vásárlásért vagy kevesebbet kap az eladáskor. Ha ezt több tucat (vagy több száz) kereskedéssel megszorozzuk, az „ingyenes” már nem is olyan ingyenes.
Kockázatos és nagyfrekvenciás kereskedésre való ösztönzés
A Robinhood dizájnja inkább játéknak tűnik, mint egy nehézkes brókercégnek, és ez nem véletlen. A „szórakoztató” felületnek megvannak a maga előnyei, ahogy azt már korábban említettük. De van egy sötét oldala is: sok felhasználó végül olyan kockázatokat vállal, amelyeket nem teljesen ért.
- Instant access, instant temptation: A Robinhood az új felhasználóknak azonnali befizetéseket (akár 1000 dollárig vagy annál nagyobb összegig) biztosít csupán a regisztrációért. A pénz ott van, és könyörög, hogy kereskedhessen, amint jóváhagyják.
- Marginális számlák alapértelmezés szerint: Sok Robinhood-fiókot úgy állítanak be, hogy engedélyezve van a margin kereskedés. Kölcsönt vesz fel a kereskedéshez? Van benne izgalom. De magában hordozza a megnövekedett veszteségek és a margin callok kockázatát is. Ha a részvény gyorsan esik, előfordulhat, hogy többel tartozik, mint amennyit betett. És akkor a Robinhood figyelmeztetés nélkül likvidálhatja a részvényeit.
- Egyszerű opciós kereskedés: A Robinhood híres (és hírhedt) arról, hogy az opciós kereskedést olyan egyszerűvé teszi, mint a gyorsétterem megbízása. A csapda? Az opciók közismerten összetettek és kockázatosak. Sok új felhasználó anélkül ugrik bele, hogy világos elképzelése lenne arról, milyen gyorsan elfajulhatnak a dolgok.
- A felület pszichológiája: Színes grafikonok, push értesítések és just-in-time lökések révén a Robinhood leköti Önt. Minden egyes kis győzelem dopaminsokként hat. Az eredmény: gyorsabb kereskedés, gyakoribb kereskedés, és nagyobb az esélye annak, hogy inkább impulzusra, mint stratégiára cselekedjen.
A Robinhooddal való kereskedés gyakran könnyednek tűnik. De ez a könnyedség félrevezető lehet. Az alkalmazást úgy tervezték, hogy kattintásra (és költekezésre) késztessen. Minél több gombot nyomogatsz, annál többet keres rajtad.
Robinhood kriptotárca és pénzt felvenni: Amit tudnia kell
A Robinhood mostantól kriptotárcát is kínál. Ez egy jelentős fejlesztés azon felhasználók számára, akik a platformról szeretnének eszközöket mozgatni. Ennek ellenére vannak korlátok. Még nem minden érme támogatott az átutaláshoz, és napi pénzt felvevő korlátok lehetnek érvényben.
- A Robinhoodnak van kriptotárcája? Igen, de csak bizonyos kriptovalutákhoz, és a használat előtt igazolnia kell a személyazonosságát.
- A Robinhoodról átvihetek kriptót a Coinbase-re?A támogatott érméket a Robinhoodról külső pénztárcákra, köztük a Coinbase-re is átutalhatja, amennyiben az érme jogosult és megfelel a pénzt felvevő követelményeknek.
- Robinhood kriptokivonás: A pénzt általában néhány perctől órákig tart felvenni, de előfordulhatnak késések, ha a hálózat túlterhelt, vagy ha nemrég tettél befizetést.
- Kripto átvitele a Robinhoodból a pénztárcába: Menj a kripto lapodra, válaszd ki a coint, és nyomd meg a „Küldés” gombot az átvitel elindításához. Szükséged lesz a célpénztárca címére és a kétfaktoros hitelesítés engedélyezésére.
.
Hogyan hasonlítja a Robinhoodot a hagyományos brókercégekhez
A Robinhood a kényelmet és az alacsony költségeket helyezi előtérbe. Ha egyszerűsített részvény-, ETF-, kripto- vagy opciós kereskedést szeretne a telefonjáról, akkor ezt nehéz felülmúlni. De ha a Robinhoodot egymás mellé helyezzük olyan hagyományos brókercégekkel, mint a Fidelity, akkor a kompromisszumok is kiugranak.
Az eszközválaszték, a kutatási izom, a felhasználói támogatás – mindezek az alapvető jellemzők megkülönböztetik a profikat az újoncoktól. Bontsuk le, hol marad el a Robinhood, és hol próbál lépést tartani.
Az eszközök és a kutatási eszközök korlátozott választéka
A Robinhood menüje eleve egyszerű. Hozzáférést kap:
- USA részvények és ETF-ek
- Kripto (több mint 20 érme)
- Bázis opciós szerződések
- Frakciós részvények
- IRA számlák 1%-os egyezéssel
De ha elkezdesz ezen túl bármit is keresni, megmutatkoznak a repedések. Hasonlítsuk össze a Fidelityvel, amelynek nehézsúlyú ajánlata van:
- Pénztári alapok, nemzetközi részvények és fix kamatozású alapok (kötvények és CD-k)
- Edményes kereskedési eszközök: kosaras megbízások, Stop Loss, trailing stop és komplex feltételes megbízások
- Közvetlen hozzáférés az IPO-khoz és új kibocsátásokhoz
- Körű nyugdíj- és oktatási megtakarítási tervek
.
Legyen világos: a Robinhood kihagyja az olyan dolgokat, mint a befektetési alapok, a legtöbb kötvény és a nemzetközi részvények. Ha a befektetési terved fix eszközökből származó jövedelmet tartalmaz, vagy az amerikai piacokon túli kitettséget szeretnél, akkor falba fogsz ütközni.
Ha kutatásról van szó, a szakadék tovább szélesedik. A Robinhood eszközei csupasznak tűnnek:
- Vállalati hírek és alapvető árfolyamgrafikonok
- Naptárfunkciók a nyereség és az osztalékok tekintetében
- Az alkalmi pillanatkép az elemzői értékelésekről (többnyire fizetős a Robinhood Goldon keresztül)
A Fidelity ezzel szemben egy kutatási erőmű:
- Mélyreható, harmadik féltől származó jelentések a Morningstar, Lipper és másoktól
- A részvények, ETF-ek, befektetési alapok és kötvények szűrőeszközei
- Egyedi és fejlett portfólióelemzés
- Real-time II. szintű jegyzések, technikai és fundamentális elemzés
- A legjobb végrehajtás és árjavulás érdekében tesztelt intelligens megbízásirányítás minden egyes kereskedésnél
Aki komolyan gondolja, hogy mielőtt a „Vásárlás” gombot nyomja le, az adatokba beleássa magát, annak a Fidelity eszközei hatalmas előnyt jelentenek. Robinhood? Arra tervezték, hogy gyorsan böngésszen, lapozzon és hajtson végre, nem pedig arra, hogy szünetet tartson, elemezzen és stratégiát dolgozzon ki.
A Robinhood felállása az alkalmi befektetők és a kereskedők számára működik, akik szeretnék a dolgokat alapszinten tartani. De ha diverzifikált, kutatásra épülő portfóliót épít, a Fidelity és más bevált brókerek sokkal több tűzerőt nyújtanak.
A befektetők oktatása és hosszú távú védelme
A Robinhood az először befektetőkhöz szól, ezért azt gondolnánk, hogy nagy hangsúlyt fektetnek az oktatásra. Ehelyett rövid cikkeket, hírrészleteket és néhány magas szintű magyarázatot kapunk. A legtöbb útmutatás csak a felszínt karcolja.
Meg akarja érteni az opciós görögöket, a befektetési alapok adóit vagy az intelligens eszközallokációt? A Robinhood a GYIK és az egyszerű oktatóanyagok felé mutat, de ennyi. A Robinhood Gold hozzáad néhány kutatási jelentést, de csak azoknak ad haladó tartalmakat, akik fizetnek érte.
A platform támogatja a SIPC biztosítást, amely 500 000 dollár értékpapírig (beleértve a 250 000 dolláros készpénzt is) védelmet nyújt. Elkezdtek FDIC-biztosított készpénzszámlákat és IRA-védelmet kínálni.
De a „szokatlan” események, például az üzemzavarok, kereskedési leállások vagy késedelmes támogatás kezelésével kapcsolatos hírnevük nem ébreszt teljes bizalmat a nagy vagy hosszú távú befektetők számára..
A Robinhood az egyszerűség és az azonnali hozzáférés tekintetében nyer. De ha a szélességről, mélységről és támogatásról van szó, a hagyományos brókerek, mint a Fidelity, még mindig az arany standard.
Az ítélet
A Robinhood az alapokat: ingyenes kereskedés, világos felépítés és azonnali hozzáférés. Ez a beállítás a legjobban működik az új befektetőknek és mindenkinek, aki egyszerű, gyors kereskedést szeretne tanulási görbe (vagy nagy előzetes befizetés) nélkül. Könnyű belevágni. Néha túlságosan is könnyű.
Ezek a kedvezmények kötöttségekkel járnak. A korlátozott kutatás, a korlátozott eszközválaszték és a kulisszák mögötti költségek (például a megbízásáramlásért való fizetés) felemészthetik azt, ami a felszínen ingyenesnek tűnik. A kockázat megnő, ha gyors kereskedési vagy opciós stratégiákba bonyolódik a teljes kép nélkül.
Válaszd a Robinhoodot, ha a gyorsaság és az egyszerűség a kedvenced, és jól érzed magad egy kezdő eszközkészlettel. Ha értékeli a mély elemzést, a széles körű diverzifikációt vagy a nagyobb kontrollt, nézzen máshová. Mielőtt belevág, olvassa el az apró betűs részt, különösen a díjakat és a kereskedés végrehajtását.
FAQ
Hogyan lehet kriptókkal kereskedni a Robinhoodon?
A kriptókkal való kereskedés a Robinhoodon úgy működik, mint a részvénykereskedelem. Keresse meg az érmét, adja meg az összeget, és erősítse meg a kereskedést – nincs szükség külön tőzsdei számlára.
Kezdhetsz kriptókkal kereskedni a Robinhoodon egy nap?
Igen, a Robinhoodon lehet nappal kriptóval kereskedni, és a kriptokereskedések nem tartoznak a Pattern Day Trader szabály alá. De légy óvatos. A kriptopiacok volatilisek, és a sok kereskedés gyakran felhalmozhatja a díjakat a spreadeken keresztül.
Biztonságos-e a Robinhood a kriptók esetében?
A Robinhood az iparági szabványoknak megfelelő biztonsági intézkedéseket alkalmaz, és a legtöbb kriptót hideg tárcában tárolja. Azonban ez még mindig egy custodial platform, ami azt jelenti, hogy a privát kulcsok nem az Ön tulajdonában vannak. A teljes ellenőrzés érdekében fontolja meg a saját pénztárcájába való átutalást.
