Cum să câștigi venituri pasive cu Crypto: Un ghid pentru DeFi Yield Farming

Imaginați-vă că obțineți venituri din criptogramele dvs. fără a fi nevoiți să le tranzacționați sau să le vindeți. Aceasta este promisiunea DeFi yield farming – o metodă care vă permite să vă puneți criptogramele la lucru și să obțineți venituri pasive cu criptogramele.

Nu contează dacă sunteți nou în domeniul finanțelor descentralizate (DeFi) sau pur și simplu explorați modalități de a vă face criptografia mai profitabilă. Yield farming poate oferi oportunități interesante. Dar cum funcționează și care sunt riscurile?

În acest ghid, voi explica elementele de bază ale yield farming-ului, cum vă ajută să obțineți venituri pasive din criptomonede și ce trebuie să știți pentru a începe. Până la final, veți înțelege cum să vă maximizați câștigurile din criptografie, menținând în același timp riscurile sub control.

Ce este yield farming în DeFi?

Elemente de bază ale DeFi

Înainte de a mă scufunda în yield farming, dați-mi voie să explic rapid ce înseamnă finanțele descentralizate, sau DeFi. DeFi este un sistem de instrumente și servicii financiare construit pe baza tehnologiei blockchain. Spre deosebire de finanțele centralizate, adică CeFi (cum ar fi băncile tradiționale), DeFi nu se bazează pe intermediari. În schimb, utilizează contracte inteligente, care sunt programe automate care execută tranzacții în mod sigur și transparent.

Atunci, de ce este DeFi o afacere atât de importantă pentru venitul pasiv? Pentru că deschide oportunități pentru oricine, oriunde în lume, de a face venituri pasive cu criptografie fără a fi nevoie să aibă încredere într-un intermediar.

Imaginați-vă că aveți 1.000 de dolari în dolari reali. Cum ai putea obține un venit pasiv din el? Ar trebui să mergeți la o bancă, să-i depuneți și să câștigați o fracțiune de procent din ei.

Cu DeFi, vă puteți împrumuta, împrumuta sau miza criptogramele și puteți câștiga recompense, fără a avea nevoie de o bancă. Yield farming este una dintre cele mai populare modalități de a face acest lucru.

Explicarea yield farming-ului DeFi

DeFi yield farming este o modalitate de a câștiga recompense prin împrumutarea sau jalonarea cripto în liquidity pools. Dar ce este un bazin de lichidități? Gândiți-vă la el ca la un seif digital în care utilizatorii își depun criptogramele pentru a sprijini tranzacționarea pe bursele descentralizate (DEX). Fiecare bazin de lichidități este format din două criptomonede (deoarece întotdeauna tranzacționați o criptomonedă pentru alta, de exemplu BNB/USDC sau ETH/USDT).

Iată cum funcționează: Atunci cândți adaugi criptomoneda la un bazin de lichidități, ajuți bursa să funcționeze fără probleme, furnizând activele necesare pentru ca alții să tranzacționeze. În schimb, primiți recompense. Aceste recompense pot veni în trei forme:

1. Interese de la protocoalele de împrumut: Unele platforme, precum Aave și Compound, vă permit să împrumutați criptomonedele dvs. altora și să câștigați dobândă în schimb. Rata dobânzii depinde de cerere și ofertă – atunci când cererea de împrumut este ridicată, câștigurile dvs. cresc.
2. Recompense în token: Multe platforme de yield farming oferă recompense sub formă de token-uri native. De exemplu, PancakeSwap vă recompensează cu CAKE, iar Raydium vă recompensează cu RAY. Aceste jetoane pot fi vândute, reinvestite sau deținute pentru potențiale câștiguri pe termen lung.
3. Taxele de tranzacționare: În calitate de furnizor de lichiditate, câștigați o parte din taxele de tranzacționare generate în pool. De exemplu, dacă o platformă percepe o taxă de 0,3% pe tranzacție, o parte din această taxă este distribuită tuturor celor care au contribuit cu lichidități. Acest venit este de obicei stabil și depinde de volumul de tranzacționare al pool-ului.

Care dintre aceste metode de câștig se adună, creând un flux constant de venituri pasive din cripto.

Lăsați-mă să detaliez în continuare cu un exemplu.

Imaginați-vă un fond de lichidități pentru o pereche precum ETH/USDT (Ethereum și Tether). Pentru o matematică mai ușoară, să presupunem că Ethereum are un preț de 1.000$. Depuneți o valoare egală în $ atât de ETH, cât și de USDT în pool. Asta înseamnă că, dacă aveți 1.000 $, veți depune 0,5 ETH și 500 USDT.

Când cineva tranzacționează ETH pentru USDT (sau viceversa) pe platformă, se percepe o mică taxă. O parte din această taxă vă revine ca recompensă pentru furnizarea de lichiditate. De asemenea, majoritatea platformelor emit bonus token-uri în plus față de comisioane, indiferent de cât de mult este tranzacționată acea pereche de criptomonede.

Câteva platforme populare unde puteți începe agricultura de randament includ:

• Uniswap: Cea mai mare bursă descentralizată pentru tranzacționare și furnizarea de lichidități.
• PancakeSwap: O platformă Binance Smart Chain cunoscută pentru taxele sale reduse.
• Curve Finance: Un protocol DeFi concentrat pe tranzacționarea și lichiditatea stablecoin.
• Raydium: O platformă bazată pe Solana care oferă tranzacționare de mare viteză și costuri reduse cu oportunități de yield farming.

Yield farming ar putea suna simplu, dar este important să înțelegeți riscurile și să alegeți platformele cu atenție. Voi aborda aceste aspecte mai târziu în ghid.

Începerea cu criptografia de yield farming

Celegerea platformei DeFi potrivite

Primul pas în yield farming crypto este alegerea platformei potrivite. Cu atât de multe opțiuni disponibile, este important să alegeți cu înțelepciune pentru a vă maximiza câștigurile și a minimiza riscurile.

Iată pentru ce sunt cele mai bune platforme menționate anterior:

• Uniswap: Ideal pentru yield farming bazat pe Ethereum cu o mare varietate de bazine de lichiditate.
• PancakeSwap: Ideal pentru yield farming bazat pe Binance (deși suportă mai multe lanțuri), recompense suplimentare prin token-ul său Cake.
• Curve Finance: Cel mai bun pentru stablecoin farming, cu taxe scăzute și risc redus de pierdere impermanentă.
• Raydium: O alegere excelentă pentru utilizatorii Solana.

Când alegeți o platformă, luați în considerare acești factori:

• Securitate: Asigurați-vă că platforma a fost auditată de o terță parte de încredere. Verificați recenziile, feedback-ul comunității și dacă platforma a suferit hack-uri.
• Taxele: Diferitele platforme percep taxe de tranzacționare variabile. Platforme precum PancakeSwap (pe Binance Smart Chain) tind să aibă taxe mai mici decât platformele bazate pe Ethereum precum Uniswap. Deși, din nou, multe platforme oferă acum suport pentru mai multe lanțuri, dar acestea sunt încă concentrate pe unul.
• APRs (Randamentul procentual anual): APR-urile mai mari înseamnă un potențial de câștig mai mare, dar acestea vin adesea cu riscuri mai mari. Căutați un echilibru între un APR rezonabil și performanța stabilă a platformei.

Toate cele pe care le-am menționat mai sus sunt de încredere, de renume și sunt un loc bun pentru a începe.

Ghid pas cu pas pentru yield farming

Odată ce ați ales o platformă, sunteți gata să începeți yield farming. Voi da un exemplu de utilizare a MetaMask pe PancakeSwap, folosind rețeaua Binance:

1. Configurați un portofel criptografic

• Aveți nevoie de un portofel criptografic pentru a interacționa cu platformele DeFi. MetaMask este una dintre cele mai populare opțiuni pentru platformele bazate pe Ethereum (dar poate fi utilizat și pentru altele, cum ar fi Binance sau Polygon), în timp ce Phantom este o alegere excelentă pentru Solana.
• Instalați portofelul ca extensie de browser sau aplicație mobilă. Urmați instrucțiunile de configurare pentru a vă securiza portofelul cu o parolă puternică și salvați fraza de recuperare într-un loc sigur.

2. Conectați portofelul la platforma DeFi

• Click pe Connect Wallet
  
• Confirmați conexiunea
  

3. Selectați blockchain-ul potrivit

• Cultura de randament este disponibilă pe diverse blockchains, precum Ethereum, Binance Smart Chain (BSC), Solana și altele. Alegeți un blockchain în funcție de taxele sale și de compatibilitatea cu platforma aleasă.

• Fundați-vă portofelul cu tokenul nativ al blockchain-ului (de exemplu, ETH pentru Ethereum, BNB pentru BSC) pentru a acoperi taxele de tranzacționare. Da, acest lucru înseamnă practic că va trebui fie să trimiteți tokenul necesar în portofelul dvs. de la un exchange, fie dintr-un alt portofel. Alternativ, portofele precum MetaMask vă permit să cumpărați cripto direct în interior cu fiat, dar acest lucru este încă în faza pilot și nu funcționează întotdeauna.

4. Furnizați lichiditate unui pool

• Accedeți la secțiunea de lichiditate a platformei alese. Alegeți o pereche de tranzacționare (de exemplu, ETH/USDT) și asigurați-vă că aveți o valoare egală a ambelor token-uri în portofel. În caz contrar, nu veți putea depune acea diferență. De exemplu, dacă aveți 500 $ în ETH, dar numai 400 $ în USDT, veți putea depune tot USDT, dar numai 400 $ din ETH.
  

• Depozitați jetoanele dvs. în fondul de lichidități. Platforma vă va oferi jetoane LP (liquidity provider) ca dovadă a contribuției dumneavoastră. Aceste jetoane reprezintă partea dvs. din pool.
  

5. Recoltați și reinvestiți recompensele

• A măsură ce jetoanele dvs. generează recompense, verificați periodic platforma pentru a le recolta. Recompensele pot fi sub formă de comisioane de tranzacționare sau token-uri native (de exemplu, CAKE sau RAY). Uneori, vor fi ambele.
• Reinvestiți câștigurile prin adăugarea lor înapoi în bazin. Acest lucru vă compune randamentele, permițându-vă să câștigați mai mult în timp.

6. Sfaturi practice pentru succes

• Start small. Utilizați inițial o cantitate mică de criptomonede pentru a vă familiariza cu procesul și a înțelege riscurile.
• Monitorizați taxele de gaz. Dacă utilizați Ethereum, taxele mari de gaz vă pot mânca din profituri. Planificați-vă tranzacțiile în afara orelor de vârf pentru costuri mai mici. De fiecare dată când depuneți, de fiecare dată când recoltați, de fiecare dată când re-depozitați – toate acestea contează ca o tranzacție cu taxe.
• Rămâneți informat. Agricultura de randament este în continuă evoluție, așa că fiți cu ochii pe actualizările și noile oportunități de la platforma aleasă.

Riscuri și provocări în yield farming

Înțelegerea riscurilor

Agricultura de randament oferă oportunități interesante de câștig, dar nu este lipsită de riscuri. Înțelegerea acestor provocări vă va ajuta să luați decizii mai bune și să vă protejați investițiile.

Pierdere permanentă

• Acesta apare atunci când valoarea token-urilor pe care le-ați depus într-un pool de lichiditate se modifică în comparație cu simpla păstrare a acestora în portofel.
• De exemplu, dacă adăugați ETH și USDT la un pool și prețul ETH crește semnificativ, puteți pierde câștiguri potențiale deoarece ETH-ul dvs. este parțial convertit în USDT în pool.
• În timp ce comisioanele de tranzacționare și recompensele ar putea compensa această pierdere, pierderea impermanentă vă poate afecta în continuare semnificativ profiturile.

Smart contract vulnerabilities

• Yield farming se bazează pe contracte inteligente, care sunt susceptibile la erori sau hacking. Dacă codul unei platforme este prost scris sau nu este auditat, fondurile dvs. ar putea fi în pericol.
• Odată ce fondurile sunt depuse într-un contract inteligent, aveți un control limitat, iar orice exploatare ar putea duce la o pierdere totală.

Riscuri de reglementare și de piață

DeFi operează într-un spațiu în mare parte nereglementat, ceea ce îl face vulnerabil la schimbări legislative bruște. Guvernele pot impune restricții sau taxe care ar putea afecta câștigurile dumneavoastră.

Volatilitatea pieței este o altă preocupare. Dacă prețurile criptomonedelor scad brusc, valoarea activelor dvs. mizate și a recompenselor ar putea să scadă dramatic.

Cum să minimizați riscurile

Deși riscurile sunt o parte inerentă a creșterii randamentelor, există strategii pe care le puteți utiliza pentru a minimiza impactul acestora și a vă proteja investițiile.

Strategii de diversificare

• Nu vă plasați toate fondurile într-un singur bazin sau platformă. Răspândiți-vă activele în diferite bazine de lichidități și blockchains pentru a reduce riscul.
• De exemplu, ați putea aloca unele fonduri unui pool de stablecoin (precum USDT/DAI) pentru a minimiza volatilitatea prețurilor, experimentând în același timp cu perechi mai riscante pentru recompense mai mari.

Utilizați platforme auditate și de renume

• Practicați platformele bine-cunoscute care au fost supuse unor audituri terțe. Platforme precum Uniswap, Curve Finance și PancakeSwap sunt lideri în industrie cu o istorie solidă.
• Verificați dacă există audituri de la firme de încredere precum CertiK sau ConsenSys pentru a vă asigura că contractele inteligente ale platformei sunt sigure.

Rămâneți la curent cu tendințele pieței și cu evoluția proiectelor

• Monitorizați în mod regulat performanța bazinelor alese și a pieței cripto mai largi. Modificările în volumul tranzacțiilor, actualizările platformei sau evenimentele externe vă pot afecta câștigurile. Doar pentru că APR este mare acum, nu înseamnă că va rămâne la fel peste o săptămână.
• Aderați la forumurile comunității și urmăriți anunțurile de proiect pentru a rămâne informați cu privire la actualizări, noi caracteristici sau riscuri potențiale.

Don’t chase high APR

• Asta este una importantă și ceva ce văd mereu că fac oamenii. S-ar putea să vă uitați peste APR-urile oferite pentru diverse grupuri de lichidități și s-ar putea să vedeți o APR obscen de mare, cum ar fi aceasta:
  
• Nu cădeți în plasă. 1.391% sună foarte atractiv, dar după cum puteți vedea în dreapta, lichiditatea este foarte scăzută, mai puțin de 9.000 de dolari. De îndată ce mai multe persoane vor furniza lichidități, recompensele se vor prăbuși. De asemenea, o regulă de bază bună de urmat este – nu cedați niciodată ferme folosind cripto în care nu ați investi altfel. Cu alte cuvinte, nu cumpărați token-uri necunoscute doar pentru că oferă APR ridicat.

Yield farming vs. alte metode de venit pasiv din criptografie

Starea vs. yield farming

Staking și yield farming sunt două dintre cele mai populare modalități de a obține venituri pasive cu cripto. Deși pot părea similare, acestea au diferențe distincte în ceea ce privește procesul, riscul și potențialele recompense.

Cum funcționează

• Staking: Aceasta implică blocarea criptomonedei dvs. pentru o anumită perioadă de timp pentru a ajuta la securizarea unei rețele blockchain. În schimb, obțineți recompense, de obicei sub formă de jetoane suplimentare. Platforme precum Ethereum (cu staking ETH) sau Cardano (ADA) fac staking-ul simplu și cu întreținere redusă.
• Yield farming: În yield farming, furnizați lichiditate burselor descentralizate prin depunerea criptogramei dvs. în bazine de lichiditate. Obțineți recompense din comisioanele de tranzacționare, jetoanele de platformă și alte stimulente. Nu există o perioadă specificată, ceea ce înseamnă că, vă puteți retrage banii oricând doriți.

Diferențe de risc și recompensă

• Starea: În general, mai puțin riscant, deoarece fondurile dvs. nu sunt expuse la pierderi impermanente sau la fluctuațiile pieței în cadrul unui grup de tranzacționare. Recompensele sunt mai previzibile, dar de obicei mai mici comparativ cu agricultura de randament.
• Yield farming: Oferă un potențial de câștig mai mare datorită comisioanelor de tranzacționare și recompenselor în jetoane. Cu toate acestea, vine cu riscuri precum pierderea impermanentă și vulnerabilitățile contractelor inteligente. De asemenea, necesită un pic mai multe cunoștințe tehnice.

Înțelegere practică: Dacă preferați o abordare de tip „set it and forget it” cu randamente scăzute până la moderate, miza ar putea fi opțiunea mai bună. Dacă vă simțiți confortabil cu mai multă complexitate, abordare practică și risc mai mare pentru recompense potențial mai mari, agricultura de randament ar putea fi o potrivire bună.

Împrumuturi și împrumuturi

Împrumutul și împrumutul oferă o altă modalitate de a obține venituri pasive cu criptomonede și diferă semnificativ de mineritul de lichidități.

Cum funcționează împrumutul de criptografie

Platforme precum BlockFi, Aave și Nexo vă permit să vă împrumutați criptogramele altor utilizatori în schimbul unei dobânzi. Acesta este un proces simplu: vă depuneți activele, iar platforma gestionează împrumutul.

Dobitorii plătesc dobândă pentru a avea acces la criptomonedele dvs., iar dvs. câștigați o parte din această dobândă.

Cum se compară cu yield farming

Avantaje: Împrumutul este mai puțin complex decât yield farming-ul și are adesea riscuri mai mici. Câștigurile dvs. provin din rate fixe sau variabile ale dobânzii, care sunt de obicei stabile.

Dezavantaje: Randamentele din creditare sunt de obicei mai mici în comparație cu agricultura de randament, mai ales dacă nu împrumutați active cu cerere ridicată.

Împrumutul pentru yield farming: Alți utilizatori avansați împrumută cripto pentru a participa la yield farming, valorificându-și pozițiile pentru a crește câștigurile. În timp ce acest lucru poate amplifica profiturile, crește, de asemenea, semnificativ riscurile.

Tip practic: Dacă sunteți nou în DeFi, este mai bine să mergeți fie cu împrumutul, fie cu yield farming (dar nu ambele) ca punct de plecare. Puteți explora întotdeauna combinarea celor două odată ce sunteți mai familiarizat cu ecosistemul.

Concluzie

Cultură de randament este o modalitate puternică de a genera venituri pasive cu cripto. Prin furnizarea de lichidități către platformele DeFi, puteți obține recompense din comisioane de tranzacționare, stimulente pentru token-uri și oportunități de creditare.

Yield farming oferă un potențial de câștig pasiv mai mare decât orice altă metodă de venit pasiv.

Cu toate acestea, agricultura de randament nu este lipsită de provocări. Riscuri precum pierderea impermanentă, vulnerabilitățile contractelor inteligente și volatilitatea pieței înseamnă că trebuie să fiți prudent. Diversificați-vă investițiile, alegeți platforme de renume și nu alergați după APR-uri ridicate. Acest lucru va minimiza riscurile și vă va maximiza câștigurile pe termen lung.

Dacă sunteți nou în DeFi, începeți cu puțin, familiarizați-vă cu procesul și consolidați-vă cunoștințele în timp. Crypto oferă oportunități nesfârșite de a vă crește averea, iar yield farming este doar una dintre multele modalități de a face acest lucru.